你在抵押贷款上做了LPR转换吗？这是笔好交易吗？如何操作？

你的房贷做LPR转换了么？划算不？咋操作？

"你的抵押贷款已经转到LPR了吗？"“换成固定利率不是更好吗？”“你怎么选择？”

如果您的个人住房贷款是商业贷款，并且已经在2020年1月1日之前发放，或者已经签订合同但尚未发放，并且以浮动利率和参考贷款基准利率定价，那么您将面临以下选项——

贷款的定价基础将转换为LPR正负点，还是固定利率？

这两者有什么区别？哪个更划算？如何操作？我们应该注意哪些问题？

首先，需要提醒的是，虽然上述转换工作于3月1日正式开始，但将持续到8月31日。借款人仍有足够的时间了解相关情况，在充分调查的基础上，结合自身需求做出适当选择。

“定价基准”生变

谈到LPR，很多人说他们“不知所措”，不明白“LPR转按揭”的逻辑和原则。事实上，如果我们掌握了“定价基准”的概念，我们就会对这种转换“豁然开朗”。

人们非常关心的是，在申请抵押贷款时，是否可以有“折扣”——，即基准利率是否可以有折扣。例如，基准利率为4.9%，贴现10%后，实际利率为4.41%。其中，基准利率是住房贷款的“定价基准”。

这种转换的核心在于“定价基准”的变化，从以前的基于“基准利率”的定价到参考“LPR”定价。

什么是LPR？它的全称是“贷款市场报价利率”。简而言之，它是中国人民银行形成的贷款市场报价利率，综合了18个有代表性的商业银行市场报价，每月20日公布(遇节假日顺延)。目前，它包括期限为1年和5年或更长的两个品种。

那么，为何按揭贷款的“定价基准”要由基准利率改为LPR基准利率呢？“与基准利率相比，LPR更加市场化，能够及时反映市场利率的变化。”央行相关官员表示，为深化利率市场化改革，进一步推动LPR的应用，央行此前已正式发布通知，要求对现有浮动利率贷款实行基准定价转换。

上述负责人表示，目前，LPR已成为大多数新发放贷款的定价基准，但现有浮动利率贷款的定价基准仍是贷款基准利率，而非LPR。自2015年10月以来，贷款基准利率一直保持不变，但自2019年8月以来，LPR已多次下调。

因此，为了保护贷款人和借款人的权益，从2020年3月1日起，央行已明确推动转换现有浮动利率贷款的定价基准负责人说。

值得注意的是，这种转换不仅限于抵押贷款，还包括企业贷款和个人消费贷款。就住房贷款而言，它们只包括商业个人住房贷款和组合贷款中的商业贷款部分，而不包括公积金个人住房贷款；与此同时，固定利率贷款、2020年底前到期的个人住房贷款以及已经提到LPR的浮动利率贷款也不需要转换。

LPR还是固定利率？

值得注意的是，LPR不是转换的唯一选择，借款人也可以将抵押贷款转换为固定利率。然后问题出现了。这两者有什么区别？哪个更划算？

业内许多人表示，这两种转换方法各有优势，具体选择取决于借款人自己的判断，尤其是未来的利率趋势。如果你认为LPR在未来会衰落，最好转换成参考LPR定价。如果LPR未来有望升值，那么转向固定利率将有优势。

“应该注意的是，在基准利率的定价方法下，基准利率一般会按比例浮动，比如基准利率会上升10%而下降

“转换前，贷款基准利率为4.9%，70%折扣后的实际执行利率为3.43%。转换到LPR后，贷款实际执行利率仍为3.43%，但利率定价方法已转换为以LPR为定价基准。”该负责人表示，转换后，10年期贷款相对于2019年12月20日公布的over 5年期贷款为4.8%。因此，贷款的定价方法转换为：5年内比LPR低137个基点，即低1.37%，价值为“-137”，这在合同的其余部分是固定的。

如果借款人选择转换到“固定利率”，他的抵押贷款将适用3.43%的利率为合同的其余部分。

如果借款人选择参考LPR的定价，抵押贷款利率将根据“5年期LPR-1.37%”确定。

然后问题出现了。众所周知，LPR将于每月20日公布。相应按揭的实际利率会否每月变动一次？

答案是否定的，这里涉及两个问题：“重新定价日期”和“重新定价周期”。前者指您与银行约定的利率调整日期，即“何时调整”，通常为每年的1月1日，或与每年贷款发放日期相对应的日期；后者指“多久调整一次”，即调整频率，通常为一年。

换句话说，从转换日到第一次重新定价日，上述借款人的抵押贷款利率仍为3.43%，从第一次重新定价日开始，抵押贷款利率在每个重新定价日变为“最近5年LPR-1.37%”，依此类推。

多渠道办理 实时生效

不难看出，如果LPR未来继续下滑，将抵押贷款利率转换为参考LPR定价将更具成本效益。目前，根据许多商业银行的反馈，预计LPR将有更多的借款人减少，更多的人选择LPR期权而不是固定利率。

需要说明的是，根据监管层的安排，转制工作原则上应在2020年8月31日前完成。如果借款人有转换要求，建议在此时间节点前与相应的金融机构协商。

此外，如果贷款存在于共同借款人，定价基准转换只能在所有共同借款人同意变更后实施。

如何处理？以工行为例，该行目前提供手机银行、智能提款机、短信银行等多种受理渠道。“在疫情期间，建议借款人通过手机银行办理此案。如果确实需要离线处理病例，建议等到疫情结束后再处理。”该行相关官员表示。

通过网上处理渠道，借款人可以登录工行手机银行应用，点击“喜好、全部、存贷款、利率基准转换、一键式转换”路径，按照提示进行交易处理。

“如果您是贷款合同中的共同借款人，并且已经在工行预留了手机号码，在主借款人发起定价基准转换后，您将收到工行95588的确认消息。此时，您可以直接回复消息，完成定价基准更改的确认。”上述负责人表示，该银行短信功能预计将于4月中旬推出。

至于转换的有效时间，通常是“实时有效”。例如，当手机银行进行定价基准转换时，如果合同列表中某个合同的右上角显示“LPR定价”，则表示变更成功。

但是，如果您的贷款有共同借款人，所有共同借款人都需要在定价基准变更生效之前，在主借款人发起变更的当天24点之前完成变更确认。

因此，在定价基准变更成功或失败后，我行将向借款人在我行预留的手机号码发送短信提醒，提醒借款人及时关注相关信息。

最后但同样重要的是，根据央行的政策要求，一旦定价基准转换为LPR基准，就不能再转换回基准利率定价。换句话说，定价基准只能转换一次，借款人应在仔细考虑后做出理性选择。